保险版“以房养老”落地 政府、市场齐发力

　　央广网财经6月24日消息据经济之声《央广财经评论》报道，经过三个月的征求意见，保险版“以房养老”正式落地。昨日，保监会正式宣布，符合条件的人身险公司从7月开始便可在北京、上海、广州和武汉四地开始试点“以房养老”业务。虽然是讨论了多年后正式开始试点，但是社会各界对于这样一种养老的模式依然存在很大争议。

　　以房养老，是养老保障方式的创新，涉及老年人的切身利益，同时，这项业务将传统养老保险与房地产市场联系起来，法律关系复杂，风险因素多，风险管控难度较大。不过，在人口老龄化趋势日益明显的今天，积极探索全新的养老模式是很有必要的，这需要政府和市场的共同发力。

　　 “以房养老”如何实施？

　　保监会昨天正式下发《住房反向抵押养老保险试点的指导意见》。其中规定，住房反向抵押养老保险，也就是我们常说的“以房养老”，将进行为期两年的试点，主要拓宽了60岁以上拥有房屋完全独立产权老年人的养老渠道。老年人可将他名下的房屋抵押给保险公司，在继续拥有房屋居住权的基础上，可按照约定条件领取养老金直到身故。老人身故后，如果老人家属没有偿还保险公司支付给老人的全部养老金，保险公司将获得抵押房屋处置权。

　　记者了解到，保险公司对投保人抵押房屋增值的处理方式有所不同，试点产品将分为参与型和非参与型。其中，参与型产品是指保险公司可参与分享房屋增值收益；非参与型产品则指保险公司不参与分享房屋增值收益，抵押房屋价值增长全部归属于保险受益人。

　　 以房养老，保险公司将面临哪些风险？

　　其实在前几年，“以房养老”就曾在南京、上海、北京、长春等城市的个别金融机构自发兴起尝试，但都因为效果不理想而停滞了。那现在《指导意见》出台，试点在7月就开始运行，保险机构是不是会积极参与？又面临什么样的风险和机遇？首都经济贸易大学保险系教授、中国保险学会常务理事庹国柱对此发表评论。

　　庹国柱：这对市场来说肯定是一个机会，但是以房养老是一个新鲜的事物，保险公司难免一下子不适应，消费者可能也持观望的态度。

　　以房养老对保险公司而言，以死亡终身托付的方式，参保人的寿命是一种风险。另外，房子或面临贬值，也是一种风险。保监会提出来参与性和非参与性的方式对双方而言都比较公平，比较好接受。但是如何去控制风险，这是逐渐要适应的过程。

　　 以房养老试点能否顺利推进？

　　据我们了解，保险公司对这个“新事物”也大多持观望态度，还没有保险公司向保监会上报正式产品，具体的保险产品还在设计中。保险公司首先担心房价会下跌、抵押物会缩水；第二个担心是中国的土地使用权只有70年；第三个担心是房屋产权不清晰，老人去世后，子女纠缠，不搬出去怎么办？另外房屋资产评估也是关注的焦点。

　　复旦大学公共经济研究中心主任石磊：以房养老确实存在不确定性，但是在一个人口大国，又是老龄化速度加快的大国，多有一种养老的方式，总比少一种好。保监会推出来这个尝试性的措施还是值得提倡的。但是，这种养老的方式要求的条件太严格，比方城市未来房价变动的趋势如果是看涨的，那么保险公司就有很高的热情。另外，房屋本身用来抵押潜在价值如何，被保险人参与抵押的主体，这些问题都需要考虑。