票据产品“杀”入互联网金融 “克隆”票据成最大风险

互联网票据理财模式——以“票据宝”为例

    河北新闻网讯（见习记者岳光宇 记者赵娜娜）近段时间，曾经风光无限的互联网“宝宝”收益率持续下跌，以“余额宝”为例，年化收益率下滑至4%以下似乎已不可避免，再加上P2P平台倒闭的新闻不断出现，让不少热衷于互联网理财的投资者不知将钱投向何处。而在此时，一种新的互联网理财方式——理财票据，凭借其高收益及低风险的特点，短时间内迅速博足了诸多“草根”投资者的眼球。

    这一新的理财方式，在本网河马财经论坛及微博上也引起了不少人的讨论。那么，究竟什么是互联网票据理财，其优势和风险又分别是什么呢？

     优势

    号称：“唯一的风险是银行倒闭”

    目前在互联网上出现的诸多票据理财产品，大多是指融资企业以其持有的银行承兑汇票提供质押担保，通过互联网平台发布产品，向个人投资人融资。而这些银行承兑汇票由银行承兑，银行承诺到期后会无条件兑付该票据金额给予汇票的所有人，这也成为诸多推出票据理财的互联网平台宣传的重点。

    “如果您投资我们的票据理财产品，唯一的风险就是银行倒闭。”京东金融客服对记者表示。记者浏览各大票据理财平台也发现，“银行无条件兑付”、“百分之百安全，零风险”等诸多吸引投资者的宣传语随处可见。

    除了对自身超低风险的自信，高收益也是票据理财在互联网理财市场异军突起的一大的资本。以在票据理财产品中最博眼球的票据宝为例，其前期推出的一款产品年化收益率曾高达9.8%。

    “我们推出的产品现在的收益虽然没有那么高了，但基本都在7%左右，这比起余额宝甚至一些P2P产品还是有很大竞争力的。”票据宝的一位工作人员对记者表示。

    据记者观察，年化收益率7%左右的理财产品在其它票据理财平台也占据大多数，比起“余额宝”略高于4%的收益的确存有很大吸引力。

     风险

    坦言：“克隆”票据可能存在

    在票据理财产品诱人收益的背后难道真的没有风险吗？经记者再三询问，一位票据宝的工作人员表示：“坦承来讲，票据的真伪的确需要纳入风险范围，这就要看平台的风险把控能力强不强了。”

    而在票据宝官网风险提示部分，记者发现了这样的表述：票据贴现市场纷繁复杂，收到“克隆”票据并非绝无可能。

    另有业内人士表示，票据的问题除了真伪以外，还可能存在承兑人认为已贴现票据存在瑕疵，不予付款的情况，这些都是票据理财的隐藏风险。

    除此之外，交通银行的一位理财经理对记者表示：“互联网票据理财产品毕竟是刚刚出现，模式还比较随意，相关监管似乎也不到位，许多风险还没有表现出来，投资者最好不要有大额资金投入。”

     名词解释

     银行承兑汇票： 银行承兑汇票是商业汇票的一种，它是由在承兑银行开立存款账户的存款人出票，向开户银行申请并经银行审查同意承兑的，保证在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或持票人的票据。对出票人签发的商业汇票进行承兑是银行基于对出票人资信的认可而给予的信用支持。

     票据理财产品： 其实质是融资企业以其持有的银行承兑汇票提供质押担保，通过互联网平台发布产品，向个人投资人融资。票据宝的运作模式便是借款方以银行承兑汇票作为抵押物向投资者融资，票据到期后以银行兑付的资金作为还款来源。本质是一个P2B(个人对企业贷款)投融资平台。